扩展自回归条件久期模型

刘伟 ; 陈敏 ; 王慧敏 ;

[1]中国科学院数学与系统科学研究院应用数学研究所

[2]河海大学水文水资源与水利工程科学国家重点实验室

关键词: 扩展的ACD模型;    严平稳;    重尾;   

学科分类：建模与仿真

中国|中文

【 摘 要 】

本文给出了扩展自回归条件久期模型(Augmented Autoregressive Conditional Duration Model,简记为AACD Model)严平稳遍历的充分必要条件。在一定的正则条件下研究了模型矩的性质。最后我们证明AACD过程在保证严平稳遍历的条件下,其边际分布具有重尾的概率性质。

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